Půjčit si peníze dnes není problém. Nabídek je plný internet. Ale co když vám někdo řekne, že banku můžete přeskočit? Že si peníze půjčíte přímo od jiného člověka, který sedí doma u notebooku stejně jako vy. Zní to trochu jako finanční sci-fi? Ve skutečnosti nejde o žádnou horkou novinku. Ani u nás, ani ve světě.
Obsah článku
Právě tady vstupují na scénu peer-to-peer půjčky. Model, který už roky funguje a který dnes patří k pevným součástem finančního trhu. Ostatně čísla mluví jasně. Globální trh s peer-to-peer půjčkami měl v roce 2025 hodnotu zhruba 176 miliard dolarů. To už není okrajový experiment, ale plnohodnotná alternativa ke klasickým půjčkám.
Co si z toho vzít
- Peer-to-peer (P2P) půjčky propojují přímo lidi, kteří si chtějí půjčit, s těmi, kteří chtějí investovat. Bez banky jako hlavního prostředníka.
- Celý proces zajišťují online platformy, které prověřují žadatele, nastavují podmínky, řeší splácení i vymáhání.
- Pro dlužníky znamenají P2P půjčky rychlost, dostupnost a transparentní podmínky, ale někdy i vyšší úrok.
- Pro investory nabízejí potenciálně vyšší výnos než konzervativní produkty, zároveň však nesou riziko nesplácení a nižší likviditu.
Co jsou peer-to-peer půjčky a proč vůbec vznikly
Peer-to-peer půjčky, zkráceně P2P, stojí na jednoduché myšlence: lidé půjčují lidem. Bez banky nebo nebankovních půjček jako hlavního hráče. Neznamená to ale, že by šlo o divoký západ bez pravidel. Mezi dlužníkem a investorem většinou stojí online platforma, která celý proces řídí, hlídá a organizuje.
Právě ona prověřuje žadatele, nastavuje podmínky, připravuje smlouvy, rozesílá peníze a řeší splácení i případné vymáhání. Rozdíl oproti bance je zásadní – peníze nepůjčuje instituce, ale konkrétní lidé. Platforma je spíš prostředník než věřitel.
Největší P2P platformy v ČR – srovnání
| Co se tu typicky financuje | Proč ji lidé používají | |
| Zonky | Půjčky mezi lidmi na českém trhu | Silná značka a důraz na příběh dlužníkaDetailní prověřování žádostíSpíše konzervativnější přístup |
| Mintos | Krátkodobé, osobní i podnikatelské půjčky z celé Evropy | Obrovský výběr půjček a možnost investovat i mimo ČeskoChytré nástroje jako Auto Invest a sekundární trhIdeální pro ty, kdo chtějí P2P brát systematicky a ve velkém |
| Bondster | Převážně podnikatelské a osobní půjčky | Česká platforma s důrazem na přehlednostČást půjček je zajištěná a u některých funguje buybackVhodná pro investory, kteří chtějí jednoduchost a domácí prostředí |
| Žlutý meloun | Spotřebitelské půjčky v Česku a na Slovensku | Dlouhodobě fungující platforma s velmi čitelným rozhranímMožnost sekundárního trhu a CashFree půjčekDobrá volba pro ty, kdo chtějí mít investice pod kontrolou |
| Bankerat | Spotřebitelské půjčky v Česku | Aukční model dává investorovi plnou kontrolu nad úrokemVysoká transparentnostPlatforma pro ty, kteří chtějí rozhodovat sami a nebojí se vyššího rizika |
| Ronda Invest | Podnikatelské úvěry zajištěné nemovitostmi | Konzervativní přístup, důraz na zajištěníMožnost předčasného vystoupeníVhodná pro investory, kteří chtějí klid spíš než adrenalin |
Zdroj: webové stránky Zonky, Mintos, Bondster, Žlutý meloun, Bankerat, Ronda Invest
Jak funguje peer-to-peer půjčka krok za krokem
Představte si peer-to-peer půjčky jako online tržiště. Na jedné straně stojí ti, kdo peníze potřebují. Na druhé ti, kdo je chtějí zhodnotit. A mezi nimi platforma, která celý proces diriguje, aby se systém nezhroutil do chaosu.
Žadatel podá žádost a platforma ho prověří
Všechno začíná žádostí o půjčku. Žadatel vyplní základní údaje, doloží příjmy a závazky a platforma ho vyhodnotí. Smysl je jednoduchý: zjistit, jaké je riziko, že nebude splácet.
Výsledek tohoto hodnocení pak ovlivní podmínky úvěru. Typicky úrokovou sazbu nebo maximální částku. Princip je podobný jako u banky, jen proces probíhá online a bez bankovního kapitálu v pozadí.
Půjčka se nabídne investorům
Jakmile je žádost schválena, dostává se k investorům.
U klasických P2P půjček si investor vybírá jednotlivé úvěry, nebo využije automatické investování, které peníze rozloží mezi desítky či stovky malých půjček. Cílem je rozptýlit riziko.
Peníze se vyplatí a začne splácení
Jakmile se půjčka zafinancuje, peníze putují k dlužníkovi. Ten pak splácí podle nastaveného splátkového kalendáře. Platforma splátky přijímá a rozděluje je investorům podle jejich podílu.
Pro investora je to většinou pasivní proces. Splátky chodí automaticky.
Výhody a nevýhody: dvě strany jedné mince
Tyto úvěry vypadají jinak podle toho, na které straně stojíte. To, co je pro jednoho výhoda, může být pro druhého riziko.
| Výhody | Nevýhody / rizika | |
| Dlužník | Rychlejší proces a méně papírování než u banky | Úrok může být vyšší, zejména u rizikovějších žadatelů |
| Flexibilnější posuzování žádosti | Sankce a vymáhání probíhají striktně podle smlouvy | |
| Transparentní podmínky předem | U některých platforem je žádost viditelná investorům (byť anonymně) | |
| Možnost získat půjčku i tam, kde banka řekla ne | ||
| Investor | Potenciálně vyšší výnos než u konzervativních produktů | Reálné riziko nesplácení části půjček |
| Přehled a kontrola nad investicemi | Výnos není garantovaný | |
| Možnost diverzifikace i s malými částkami | Nižší likvidita, peníze jsou často vázané | |
| Široká nabídka typů půjček a zajištění | Závislost na stabilitě samotné platformy |
Peer-to-peer půjčky jako nástroj, ne zázrak
P2P úvěry nejsou dobré nebo špatné samy o sobě. Záleží na tom, s jakým očekáváním do nich vstupujete a jak dobře rozumíte pravidlům hry.
Pro dlužníka mohou být rychlou a dostupnou alternativou. Pro investora zajímavým doplňkem portfolia. V obou případech ale platí stejné pravidlo: čím lákavější slib, tím pečlivěji číst podmínky.
Zdroje:
https://www.coherentmarketinsights.com/market-insight/peer-to-peer-lending-market-3677
